余额宝有哪些风险_余额宝里面的钱有风险吗

当踏入理财这扇大门后，我们将无时无刻面临着各种可测和不可测的风险，余额宝亦是如此。如果仔细研究余额宝的话，还是能发现其隐藏的风险。

风险一：集中赎回风险

近年来，货币政策收紧、人民币贬值，资金面转紧，前段时间，更是出现了“股债汇”三杀的情况。

由于货币基金具有高度流动性，所以在资金面偏紧时，巨额赎回就成为了潜在的最大风险点。

实际上，货币基金实行的是T+1清算制度，即当日赎回的基金份额至少到第二天或者第三个工作日才能到账。此时，有人问了，既然是T+1日才清算，那么，大家T＋0赎回的钱又从何而来呢？这就是平台自掏腰包，或向银行申请授信额度。

货币基金的快速取现存在一定的风险，并且引起了管理层的重视。中国证券投资基金业协会（以下简称“基金业协会”）在去年9月份就对基金公司旗下产品T+0快速赎回服务运行情况进行了调研，并开展压力测试。

根据理论测算，客户日均赎回量为货币基金资产规模的5%，即1000亿规模，日均赎回额度是50亿元。根据2016年中报，余额宝管理的资金规模为8163亿。如果按照上述理论测算，天弘基金的垫资规模超过400亿元。

风险二：收益下滑甚至亏损风险

余额宝横空出世，正值市场“钱荒”。余额宝收益一路走高。上线仅一周，轻松突破6%，14年年初更是创造了历史最高收益——6.738%。随后，余额宝收益开始一路下滑。

据融360监测的数据显示，余额宝平均7日年化收益率为3.639%。尤其是在年前的一段时间，收益更是一度跌破3%。在特定时段，余额宝收益也将出现短暂回升的情况，一般在月末、季末、年中以及年底。

此外，从余额宝的投资组合上来看，较为分散，既有银行存款、又有结算备付金、既有同业存单、又有政策性金融债等。其中，银行存款占据高达80%，豪不夸张地说，余额宝的主要业务大多来自银行。

从某种意义来说，投资渠道较为单一，一旦银行业务经营不善或者同业（余额宝和银行）过度竞争，那么就会带来收益性风险。

风险三：账户安全风险

在使用余额宝过程中，也会存在一定的风险，如有用户反应，从余额宝转出一大笔钱，但没有收到任何通知。经过仔细研究后，才发现，原来是一不小心关闭了“余额变动通知”按钮。如果遭遇盗号，本人就不能及时发现并止损，这太不安全了。

账户安全问题同样是余额宝的潜在风险之一，余额宝和支付宝绑定，一旦支付宝被盗，余额宝也就不安全了。从余额宝上线以来，盗刷、金钱不翼而飞的现象屡屡发生。

风险四：法律和监管风险

最难以预料的是法律和监管风险。这是所有互联网金融创新产品共同面临的风险。余额宝出名后，各种围绕余额宝的争议没断过，曾经有央行官员指责余额宝打擦边球，与银行进行不公平竞争，更有学者呼吁取缔余额宝，炮轰其为“吸血鬼”。

2014年3月，马云放出狠话：“如果有一天余额宝的利率和银行存款利率并轨了，就算余额宝死了也光荣！”因为它真正推动了利率市场化进程，为中国亿万百姓谋福利了。

马云话音刚落，央行行长迅速声明政府不会取缔余额宝，不过他同时表示，过去没有严密的监管政策，未来有些政策会逐步完善。

紧接着，央行就叫停了协议存款提前支取不罚息的潜规则，余额宝收益应声下降……

最后，蜂融网理性的告诉大家：只有充分认知风险，才能清楚的进行投资，在稳健中获取收益。

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